塾長です。
コロナで業績に関係なく株価が動くので、個別企業のwatchをさぼっていましたが、久々にAskHalfTime（米国7/10版）：
＜カジノ株なら何が良い？＞
・私はWINNを持っている。それしか持っていない。高値より48%落ちた。うまく行っているとは言えない。WINNが好きなのは、マカオにカジノを持っているから。儲けの多くはマカオから。マカオは徐々にオープンしている。6月から始まり、7月に入った。徐々に良くなるだろう。中国は来週２，３％のGDPを発表する。それは継続的にみた年率換算で52％になる（？？？）。狂った数字だ。V字回復。WINNはベネフィットを受ける。
＜STORE Capital（STOR）＞
・STORを買い増している。3月か4月、番組で言っていたように。これは２値の賭けだ。コロナによって、人々が2度と実際の店舗に訪れなくなると信じるか、徐々にだが実際の店舗に戻ってくると信じるか。俺はたまたま後者である。実物店舗という人類の歴史が突然ひっくり返るとは思っていない。アパレル店舗の話をしているのではない。ダメになると分かっている実店舗の話ではない。サービスだ。人はワークアウトして、髪を切って、化粧して、結婚式の前にはどんちゃん騒ぎをする。それらは戻ってくる。STORは、それに賭けるための手段なのだ。
＜Virgin Galactic（SPACE）＞
・買いだ。俺は持っている。興味深い会社だ。長い間、金をかせげないだろう。バランスシートは良い。しばらく持っているつもり。君たちは、この会社が金をかせげるようになるまで、callを売っていれば良い。俺は、「今の株価が」10台後半であるのは、スゴイ機会だと思っている。
＜Oneok（OKE）＞
・今が良いタイミング。水曜日、この会社と話をした。この会社のリターンは配当から来る。今年が全て台無しになったとしても、配当でカバーできる。配当にコミットしているのが分かった。決算会見が7月29日。そこで聞ける話。シェール価格がどうなるか分からないが、13%の配当利回りを取るべきだ。
＜飲料？Starbucks（SBUX）or Coca-cola（KO）＞
・どちらも良い会社。異なったチャレンジがある。Cokeは単なるソーダの会社ではない、トータル飲料会社である。短期間ではKOの方が良い。製品は多岐に分散され、難しい時を乗り切ることができる。利益水準のプレッシャーが少ない。確実な配当。
ステファニーが言っていた中国GDP 52%って何の事だろう？
こちら、来週木曜に発表される中国GDPに関するBloombergの記事：
OKEはパイプラインの会社かな。配当が14%にもなっている。
今株を買って、10年間配当を維持してくれれば、その後潰れても、儲かる。
パイプラインは、バフェットも買った。株ではなく、事業だけど：
ポートフォリオの一部にこんな株を入れておくのも面白いかもネ？
